Ratios de liquidité: arguments en faveur / à l'encontre des découverts bancaires





Les ratios de liquidité servent à mesurer la capacité d’une entité à honorer ses obligations financières à court terme, c’est-à-dire qu’ils mesurent la liquidité d’une entreprise. Le terme court terme fait référence à une période de 12 mois ou moins. Le ratio de liquidité à court terme et le ratio rapide sont deux des ratios de liquidité les plus importants. La formule pour le ratio actuel, ou ratio de fonds de roulement, est la suivante:

Ratio actuel = Actif / passif à court terme

Le rapport rapide, ou rapport de test acide, est représenté par:

Ratio rapide = [Current Assets – Inventories – Prepaid Expenses]/[Current Liabilities – Bank Overdraft]

Fondamentalement, ces ratios se rapportent aux actifs et aux passifs qui se présentent au cours des activités quotidiennes. Par définition, le ratio rapide prend en compte les actifs les plus facilement réalisables, ainsi que les passifs temporaires à court terme.

Les avis sur l'opportunité d'inclure ou non les découverts bancaires dans les calculs des ratios de liquidité restent partagés. Un découvert est généralement un arrangement de prêt à court terme destiné à couvrir toute insuffisance temporaire de trésorerie. Les intérêts ne sont imputables que sur les montants prélevés sur la limite autorisée. Cet intérêt augmente souvent à des intervalles très courts et est généralement variable. Comme l'entreprise emprunteuse doit affecter ses ressources au contrôle régulier du taux d'intérêt et à la renégociation des conditions d'emprunt, les découverts sont peu utilisés, au besoin. De plus, la facilité de découvert peut être annulée à tout moment. Ces facteurs mettent en évidence le caractère essentiel à court terme de ce mode de financement. Par conséquent, la plupart des analystes préfèrent l’inclure dans le passif à court terme et dans le ratio du fonds de roulement. Néanmoins, certains prennent un point de vue différent.

Les découverts bancaires sont utilisés sur des lignes de crédit qui s’étalent généralement sur une période supérieure à un an et sont souvent renouvelés à leur échéance. De plus, la plupart des organisations gardent ces installations à leur disposition lorsque cela est nécessaire. Plus ou moins, ces instruments deviennent une source de financement permanente. En règle générale, les découverts bancaires ne sont pas appelables à la demande, ce qui ajoute un degré supplémentaire de permanence. Cela explique pourquoi, en règle générale, ils sont exclus du calcul du ratio rapide.

La décision finale, à inclure ou à exclure, dépendra des spécificités du cas d'espèce, par exemple, si une facilité de crédit arrive à échéance à court terme sans que l'organisation ait l'intention de la renouveler, il peut être prudent inclure le découvert dans les calculs. De même, si un découvert est appelable à la demande, il fait certainement partie du ratio du courant et, sous réserve d'autres détails, il peut très bien en faire partie.

Pourquoi avez-vous besoin d'un plan d'affaires?

La planification est un processus qui ne finit jamais pour toutes les entreprises. Il est extrêmement important, au début de toute entreprise, que l’entrepreneur ait besoin de préparer un plan commercial préliminaire.

Différents types de plans peuvent faire partie de toute activité commerciale. Ceux-ci comprennent, entre autres, les plans financiers, le plan marketing, le plan des ressources humaines, les plans de production, les plans de vente, etc. Les plans peuvent être à court terme ou à long terme, ou peuvent être stratégiques ou opérationnels. Quel que soit le type de plan ou la fonction, les plans ont un objectif important; conseiller et structurer la direction dans un environnement de marché en pleine mutation.

Un business plan, en revanche, est un document écrit préparé par l’entrepreneur qui décrit tous les éléments externes et internes pertinents impliqués dans le démarrage d’une nouvelle entreprise. C'est souvent une intégration de plans fonctionnels tels que le marketing, les finances, la fabrication et les ressources humaines. Il aborde également les prises de décision à court et à long terme pour les trois premières années d'activité. Ainsi, le plan d'entreprise, ou feuille de route, répond aux questions stratégiques de savoir où je suis maintenant. Où vais-je? Et comment vais-je y arriver? Les investisseurs potentiels, les fournisseurs et même les clients demanderont ou exigeront un plan d’entreprise.

Comment j'ai préparé ma proposition de projet préliminaire

Dans mon cas, j'ai suivi les pannes suivantes en gardant chaque section aussi brève que possible.

1. Contexte: dans cette section, j’ai établi le contexte du projet en rendant compte du problème qu’il tente de résoudre.

2. Etat de la technique: j'ai donné un aperçu des technologies existantes et émergentes dans le domaine, y compris une description des technologies concurrentes et une comparaison des avantages et des inconvénients des différentes options.

3. Proposition: j’ai rédigé un aperçu du projet proposé et de l’approche, c’est-à-dire des activités qui seront entreprises pour atteindre les objectifs du projet. Établissez clairement l'élément de recherche ou l'élément de nouveauté dans la proposition.

4. Consortium: aperçu des effectifs proposés et détermination de la capacité requise pour mener à bien le projet (compétences, compétences, etc.).

5. Objectifs et produits livrables: Identifiez (1) les objectifs et (2) les produits livrables du projet proposé.

6. Compétitivité: le cas échéant, déterminez la compétitivité ou les avantages de la solution proposée par rapport à d'autres solutions, existantes ou en cours de recherche.

7. Coût: donnez un aperçu du coût du projet (y compris les coûts de démarrage et les besoins en fonds de roulement).

8. Impact: cette section devrait inclure:
je. Marchés et utilisations: identifier les utilisations possibles et les marchés pour les produits livrables du projet.

ii. Avantages et bénéficiaires: identifiez les bénéficiaires des résultats du projet (par exemple, les participants au projet, le grand public, des tiers) et la manière dont ils en bénéficieront.

iii. Feuille de route: indiquez les étapes, les efforts, les coûts et les délais supplémentaires nécessaires avant que des résultats tangibles ou des résultats du projet ne puissent générer des avantages tangibles (à moins que ceux-ci ne soient réalisés pendant la durée de vie du projet).

iv. Retombées: identifiez les avantages secondaires du projet (par exemple, faciliter la participation aux programmes de financement, améliorer le classement de Malte, renforcer la réputation de Malte dans un domaine particulier, etc.).

Préparer un plan d'affaires détaillé
Les étapes de la rédaction d’un plan commercial sont les suivantes: Après avoir décidé de se lancer en affaires, avant de démarrer l’entreprise et lorsqu’une mise à jour est nécessaire.

Les plans d'entreprise peuvent être rédigés pour des activités de commerce de détail, de gros, de service, de fabrication et tout autre type d'entreprise.

Un plan d’entreprise est rédigé comme suit:
Identifier toutes les questions qui pourraient être posées sur l'entreprise.
Déterminer quelles autres informations doivent être recueillies pour répondre à toutes les questions.
Obtenir toutes les informations nécessaires.
Comparer différentes alternatives
Prendre une décision sur chaque question.

Un plan d'entreprise devrait:
Avoir une bonne apparence
Fournir un index
Fournir un résumé
Numérotez chaque copie
Être signé pour montrer qui le soumet.
Dépend de la nature de l'entreprise.

Un plan d'entreprise doit comporter une page de couverture, une table des matières, un résumé, une description de l'entreprise, un plan marketing, un plan d'organisation, un plan opérationnel, un plan financier et des annexes.

Un plan d’entreprise typique est présenté ci-dessous.

1. Titre: Rapport d'étude de faisabilité sur le ______________________
Commandée par_________________________
2. Consultants du projet
3. Table des matières:

Résumé
Le rapport
Contexte du projet
Objectif d'étude
Description du projet et
Avancement de prêt
Promoteur
Emplacement

Plan de marché et marketing
Clients potentiels
Concurrence
Prix
Tactiques de vente
Publicité et promotion
Distribution.

Faisabilité technique et plan de gestion:
Usine
Machinerie
Frais généraux
Matériaux d'emballage
Matières premières Main-d'œuvre et coûts de la main-d'œuvre.

Projection financière / faisabilité:
Aperçu sur le capital requis
Plan financier
Flux de trésorerie projeté
Compte de résultat prévisionnel
Bilan prévisionnel
Analyse de rentabilité
Source et utilisation des fonds

Plan d'organisation:
Forme de propriété
Identification des associés / principaux actionnaires
Autorité des directeurs.
Fond de l'équipe de gestion
Rôles et responsabilités des membres de l'organisation

Évaluation du risque:
Évaluer la faiblesse des affaires
Nouvelles technologies
Des plans d'urgence.

Des horaires:
12 mois de ventes prévues
Achat prévu de 12 mois
Immobilisations et calendrier d'amortissement
Indice de rentabilité.

Merci d'avoir lu